peterr píše: ↑pát 07. led 2022 18:04:26
Zhodou okolnosti sa problémom platenia úrokov za záporný Cash Balance zaoberám v týchto dňoch, keďže koncom decembra som mal na pár dní USD Cash Balance na úrovni cca -220 000 USD, čo znamenalo platenie úrokov (
https://www.interactivebrokers.com/en/t ... -rates.php) vo výške viac než 8 USD denne:
Investment Loan Interest Details.PNG
V súčasnosti mám USD Cash Balance na úrovni cca -36 000 USD (za aktuálny kurz dolár nakupovať nechcem), tak som zvažoval čo s tým a pustil sa do nasledovného:
Záporný USD Cash Balance do -100 000 je úrokovaný sadzbou 1.58% ročne, t.j. za požičaných 36 000 USD zaplatím denne 36 000 * 1.58 / 100 / 360 = 1.58 USD.
Dnes som otvoril 4 x Long CSCO Mar18’22 90 Reversal. Exspirácia je pred Ex Dividend Day, takže neriešim platenie dividend z dôvodu Short akcii:
CSCO Reversal.PNG
To mi prinieslo na účet 400 * 89.97 – 4 * 2.51 = + 35 977.96 USD a prakticky znulovalo záporný USD Cash Balance.
Za Short CSCO je účtovaný poplatok Borrow Fee vo výške 0.25% ročne z hodnoty pozície.
Pri aktuálnej cene cca 61 USD za akciu zaplatím poplatok za požičanie akcií denne 400 * 61 * 0.25 / 100 / 360 = 0.17 USD (
https://www.interactivebrokers.com/en/p ... e-cost.php).
Do exspirácie je cca 70 dní.
Pre 70 dní, pri cene CSCO 61 USD, je to 70 * 0.17 = 12 USD. Reálne sa poplatok prepočítava aktuálne podľa ceny akcie každý deň.
Po exspirácii 18.03.2022 bude na Reversal pozíciách celková strata +35 977.96 - 400 * 90 = -22.04 USD.
Poplatok za požičanie akcií a strata na pozícii činia spolu cca 12 + 22 = 34 USD.
V prípade -36 000 USD cash Balance by boli náklady na úroky 70 * 1.58 = 111 USD.
Ušetrených 111 – 34 = 77 USD.
Čí je v tom skrytá nejaká ďalšia habaďúra uvidím o niekoľko dní, týždňov.
Príp. ak sa mýlim v niečom už teraz, prosím o reakciu, nech to hneď zlikvidujem.
Finálny update k danej problematike:
Pri priebežnom nahliadnutí do reportov pred pár dňami vyzerala situácia tak, že i keď shortovaním akcií sa Cash Balance očakávane dostal do kladných hodnôt, IBKR stále účtuje úroky z nejakej zápornej čiastky.
Po vytvorení ticketu a komunikácii s IBKR prišlo vysvetlenie, z ktorého vyplýva, že cash získaný zo shortovaných akciových pozícií problém nerieši:
**********
Interest is calculated on the ‘Adjusted Cash’ balance which is discussed below:
Adjusted Cash = Ending settled cash (Securities) + Ending settled cash (Commodities) + Ending settled cash (IBUKL) – Short Stock Collateral Value – Commodity Risk Margin.
Each section is explained below:
- Ending settled cash (Securities): Your daily settled cash balance on the Securities side.
- Ending settled cash (Commodities): Your daily settled cash balance on the Commodities side.
- Ending settled cash (IBUKL): Not applicable. So, 0
- Short Stock Collateral Value: 29,000.00
- Commodity Risk Margin: Is Maintenance margin – Option Value Commodities. Commodity side accounts the trades taken in Index options and futures products. You can refer to the 'Margin Report' which you can access in 'Client Portal' under 'Reports > Other Reports' and under Report type select 'Margin'.
The values as on 24 January 2022 were as follows (You may refer to the daily activity statement dated 24 January 2022):
- Ending settled cash (Securities): 2,968.38
- Ending settled cash (Commodities): 0
- Ending settled cash (IBUKL): Not applicable. So, 0
- Short Stock Collateral Value: 29,000.00
- Commodity Risk Margin: No positions in futures or Index options.
Hence, Adjusted Cash = 2,968.38 + 0 + 0 – 29,000.00 – 0 = (26,031.62). Interest is charged on this negative balance.
The applicable interest charged for the Tier I 100,000 principal is USD -1.14 [-26,031.62 * 1.58% / 360].
Please note that the interest is calculated and accrued on a daily basis and actual interest is charged monthly on the third business day of the following month. The interest accrued can be viewed in your Activity statements under the 'Interest Accruals' section.
**********
Takže IBKR sa takýmto spôsobom nenechá pripraviť o úroky a ja už len čakám na exspiráciu zbytočných Reversal pozícií.